{"id":{"repo_id":"utdt","oai_identifier":"oai:repositorio.utdt.edu:20.500.13098/11898"},"canonical_url":"https://search.dev.ndltd.org/etd/utdt/oai:repositorio.utdt.edu:20.500.13098/11898","repository":{"repo_id":"utdt","name":"Universidad Torcuato di Tella","base_url":"https://repositorio.utdt.edu/oai/request"},"display":{"title":"¿Son los bonos provinciales argentinos más riesgosos que los bonos nacionales? Reestructuras de Deuda Provincial vs Soberana: 2002-2006","abstract":"El propósito de este trabajo es comparar los procesos de reestructura de deuda externa soberana y subsoberana. Para esto se estiman las pérdidas en términos de valor presente neto asociadas a los canjes de deuda provincial 2002-2006 aplicando la metodología de Sturzenegger y Zettlemeyer (2005). El default de la deuda argentina en 2002 derivó en defaults convencionales o reestructuras de casi todas las provincias que tenían deuda de mercado. Sin embargo, a pesar de que los inversores les asignaban mayor riesgo crediticio a los bonos provinciales, se observa que las pérdidas ex post fueron inferiores a las de los tenedores de deuda nacional. El trabajo busca las razones detrás de las diferencias en los resultados de los diferentes procesos.","abstract_html":"El propósito de este trabajo es comparar los procesos de reestructura de deuda externa soberana y subsoberana. Para esto se estiman las pérdidas en términos de valor presente neto asociadas a los canjes de deuda provincial 2002-2006 aplicando la metodología de Sturzenegger y Zettlemeyer (2005). El default de la deuda argentina en 2002 derivó en defaults convencionales o reestructuras de casi todas las provincias que tenían deuda de mercado. Sin embargo, a pesar de que los inversores les asignaban mayor riesgo crediticio a los bonos provinciales, se observa que las pérdidas ex post fueron inferiores a las de los tenedores de deuda nacional. El trabajo busca las razones detrás de las diferencias en los resultados de los diferentes procesos.","abstract_has_math":false,"creators":["Caballero, Carolina"],"institution":"Universidad Torcuato Di Tella","degree_name":"Maestría en Economía Aplicada","degree_level":null,"degree_discipline":null,"degree_department":null,"school":null,"contributors":[],"advisors":["Ruffo, Hernán"],"committee_chairs":[],"committee_members":[],"year":2020,"date_issued":"2020","date_published":"2020","updated_at":"2026-07-27T21:55:44Z","subjects":["Deuda Externa"],"languages":["spa"],"rights":["info:eu-repo/semantics/restrictedAccess"],"rights_urls":[],"identifier_entries":[]},"links":{"outbound_url":"https://repositorio.utdt.edu/handle/20.500.13098/11898","outbound_label":"Repository record","outbound_source":"dc:identifier.uri"},"metadata_groups":[{"id":"people","label":"People","entries":[{"key":"dc:contributor.advisor","label":"Advisor","values":["Ruffo, Hernán"]},{"key":"dc:creator","label":"Author","values":["Caballero, Carolina"]}]},{"id":"academic_context","label":"Academic Context","entries":[{"key":"dc:date.accessioned","label":"Dc Date Accessioned","values":["2023-06-28T12:25:58Z"]},{"key":"dc:date.available","label":"Dc Date Available","values":["2023-06-28T12:25:58Z"]},{"key":"dc:date.issued","label":"Date","values":["2020"]},{"key":"dc:publisher","label":"Institution","values":["Universidad Torcuato Di Tella"]},{"key":"dc:type","label":"Dc Type","values":["info:eu-repo/semantics/Masterthesis","info:ar-repo/semantics/tesis de maestría"]},{"key":"thesis:degree_name","label":"Degree Name","values":["Maestría en Economía Aplicada"]}]},{"id":"subjects_keywords","label":"Subjects and Keywords","entries":[{"key":"dc:subject","label":"Dc Subject","values":["Deuda Externa"]}]},{"id":"language_rights","label":"Language and Rights","entries":[{"key":"dc:language","label":"Dc Language","values":["spa"]},{"key":"dc:rights","label":"Dc Rights","values":["info:eu-repo/semantics/restrictedAccess"]}]},{"id":"identifiers","label":"Identifiers","entries":[{"key":"dc:identifier.uri","label":"Identifier URI","values":["https://repositorio.utdt.edu/handle/20.500.13098/11898"]}]},{"id":"additional","label":"Additional Metadata","entries":[{"key":"dc:description","label":"Description","values":["Por motivos relacionados con los derechos de autor este documento solo puede ser consultado en la Biblioteca Di Tella. Para reservar una cita podés ponerte en contacto con serviciosbiblio@utdt.edu. Si sos el autor de esta tesis y querés autorizar su publicación en este repositorio, podés ponerte en contacto con repositorio@utdt.edu."]},{"key":"dc:description.abstract","label":"Abstract","values":["El propósito de este trabajo es comparar los procesos de reestructura de deuda externa soberana y subsoberana. Para esto se estiman las pérdidas en términos de valor presente neto asociadas a los canjes de deuda provincial 2002-2006 aplicando la metodología de Sturzenegger y Zettlemeyer (2005). El default de la deuda argentina en 2002 derivó en defaults convencionales o reestructuras de casi todas las provincias que tenían deuda de mercado. Sin embargo, a pesar de que los inversores les asignaban mayor riesgo crediticio a los bonos provinciales, se observa que las pérdidas ex post fueron inferiores a las de los tenedores de deuda nacional. El trabajo busca las razones detrás de las diferencias en los resultados de los diferentes procesos."]},{"key":"dc:title","label":"Title","values":["¿Son los bonos provinciales argentinos más riesgosos que los bonos nacionales? Reestructuras de Deuda Provincial vs Soberana: 2002-2006"]}]}],"canonical_facts":{"dc:contributor.advisor":["Ruffo, Hernán"],"dc:creator":["Caballero, Carolina"],"dc:date.accessioned":["2023-06-28T12:25:58Z"],"dc:date.available":["2023-06-28T12:25:58Z"],"dc:date.issued":["2020"],"dc:description":["Por motivos relacionados con los derechos de autor este documento solo puede ser consultado en la Biblioteca Di Tella. Para reservar una cita podés ponerte en contacto con serviciosbiblio@utdt.edu. Si sos el autor de esta tesis y querés autorizar su publicación en este repositorio, podés ponerte en contacto con repositorio@utdt.edu."],"dc:description.abstract":["El propósito de este trabajo es comparar los procesos de reestructura de deuda externa soberana y subsoberana. Para esto se estiman las pérdidas en términos de valor presente neto asociadas a los canjes de deuda provincial 2002-2006 aplicando la metodología de Sturzenegger y Zettlemeyer (2005). El default de la deuda argentina en 2002 derivó en defaults convencionales o reestructuras de casi todas las provincias que tenían deuda de mercado. Sin embargo, a pesar de que los inversores les asignaban mayor riesgo crediticio a los bonos provinciales, se observa que las pérdidas ex post fueron inferiores a las de los tenedores de deuda nacional. El trabajo busca las razones detrás de las diferencias en los resultados de los diferentes procesos."],"dc:identifier.uri":["https://repositorio.utdt.edu/handle/20.500.13098/11898"],"dc:language":["spa"],"dc:publisher":["Universidad Torcuato Di Tella"],"dc:rights":["info:eu-repo/semantics/restrictedAccess"],"dc:subject":["Deuda Externa"],"dc:title":["¿Son los bonos provinciales argentinos más riesgosos que los bonos nacionales? Reestructuras de Deuda Provincial vs Soberana: 2002-2006"],"dc:type":["info:eu-repo/semantics/Masterthesis","info:ar-repo/semantics/tesis de maestría"],"thesis:degree_name":["Maestría en Economía Aplicada"]},"updated_at":"2026-07-27T21:55:44Z"}