Cícero Rafael Barros Utilização de um modelo estocástico para mensuração do passivo atuarial de fundos de pensão

Este estudo tem por objetivo apresentar uma análise de um modelo estocástico para a mensuração do passivo atuarial de um Fundo de Pensão, através da Simulação de Monte Carlo, comparar com o método determinístico de avaliação atuarial, bem como analisar a sensibilidade das reservas matemáticas em relação à alteração na tábua de mortalidade utilizada nos cálculos. Para tanto, são consideradas como principais variáveis do modelo as taxas de mortalidade por idade, identificada como variável de entrada, e as reservas matemáticas como a variável de saída. O intuito é de se obter não somente um valor determinístico do Passivo Atuarial do plano de benefício e não apenas um fluxo de pagamento de benefícios futuros, mas também a distribuição de probabilidade das reservas matemáticas considerando as diferentes tábuas de mortalidade utilizadas. Os resultados mostram que o nível de informação obtido através do cálculo estocástico do Passivo Atuarial é bastante superior às informações obtidas através do cálculo determinístico. Com isso, o gestor do fundo de pensão terá mais subsídios e informações adicionais, para que se sinta mais seguro em relação ao nível de risco ao qual estará disposto a correr com a administração e as aplicações dos recursos oriundos das contribuições, de forma a garantir o pagamento dos benefícios da população segurada evitando, assim, o surgimento de déficits financeiros e atuariais

Grantor dc:publisher

Universidade Federal de Pernambuco

Year dc:date.issued

2008

Author dc:creator

• Dias, Cícero Rafael Barros

Advisor dc:contributor.advisor

• Távora Júnior, José Lamartine

• Estocástico
• Monte Carlo
• Passivo Atuarial
• Simulação

Statement dc:rights

• openAccess
• Attribution-NonCommercial-NoDerivs 3.0 Brazil

Licence dc:rights.uri

• http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/3.0/br/

Language dc:language.iso

por

Repository record dc:identifier.uri

https://repositorio.ufpe.br/handle/123456789/3856

OAI identifier oai:identifier

oai:repositorio.ufpe.br:123456789/3856