Precificação e hedge dinâmico de opções de Telebrás utilizando redes neurais

As redes neurais podem ser uma alternativa aos modelos paramétricos tradicionais para a precificação de opções quando a dinâmica do ativo primário não for conhecida ou quando a equação associada à condição de não-arbitragem não puder ser resolvida analiticamente. Este trabalho compara a performance do modelo tradicional de Black-Scholes e as redes neurais. Os modelos foram utilizados para precificar e realizar a cobertura dinâmica das opções de compra das ações de Telebrás. Os resultados obtidos sugerem que as redes neurais deveriam ser consideradas pelos operadores de opções como uma alternativa aos modelos tradicionais.

Author dc:creator

• Fernandes, Moacir Arrieche

Advisor dc:contributor.advisor

• Kloeckner, Gilberto de Oliveira

• Sistemas especialistas : Redes neurais : Sistema de apoio a decisao : Tomada de decisao
• Ações

Statement dc:rights

• Open Access

Language dc:language.iso

por

Handle dc:identifier.uri

http://hdl.handle.net/10183/2818

OAI identifier oai:identifier

oai:www.lume.ufrgs.br:10183/2818